央行数字货币FATF监管要求，合规人员必须搞懂的几件事

搞了十几年反洗钱合规，最近FATF把央行数字货币单独拎出来谈，说实话心里有点紧。各国央行都在加速推数字法币，但FATF的态度很明确：不能让CBDC变成洗钱和恐怖融资的温床。

FATF不是发号施令的机构，但它那40项建议，全球各成员经济体都得跟着走。2025年更新的框架里，CBDC被单独列入了身份核验和交易监控环节。这意味着央行发行数字人民币、数字欧元、数字美元央行数字货币FATF，从系统架构设计之初就得嵌入反洗钱要求，不能等上线了再打补丁。

落到实操层面，钱包注册环节必须做客户尽职调查（CDD），大额交易和可疑交易报告制度照搬传统银行账户那一套央行数字货币FATF监管要求，合规人员必须搞懂的几件事，跨境支付要全程留痕可追溯。FATF还专门点了一句：匿名程度越高，监管门槛就越高。零售级小额匿名钱包可以宽松处理，但一过门槛就必须实名。

看各国实际动作，e-CNY的钱包已经分了匿名和实名两档，跟FATF的节奏基本对上了。欧洲央行推进数字欧元时，把金融行动特别工作组的合规建议直接写进了技术设计文档。日本、新加坡的监管沙箱里也预留了接口，随时可以收紧匿名上限。

我特别想问一句：你觉得CBDC在完全实名和有限匿名之间，那条线到底该怎么画？欢迎聊聊你的想法。